این پروژه در 97 صفحه و بصورت word میباشد.
چکیده
در فرآیند تحلیل و برآورد مالی یک سیستم اقتصادی عوامل متعددی از نوع غیر قطعی یعنی پارامترهایی که قطعیت آنها در آینده مشخص نیست و تغییر خواهند کرد ( از جمله میزان تقاضا و قیمت فروش) دخالت دارند لذا فرایند مالی و جریان نقدینگی این طرحها دارای پارامترهای با وضعیت عدم قطعیت بوده و برآورد مالی این پروژه ها همیشه دارای ریسک مخصوص به خود می باشند بنابراین باید پیش بینی دقیقتری در مورد آنها صورت گیرد تا نتیجه به واقعیت نزدیکتر باشد. در رساله حاضر امکان استفاده از روش شبیه سازی مونت کارلو که یک روش برای تولید اعداد تصادفی با توجه به تابع توزیع متغیرهای غیر قطعی می باشد بررسی شده و در واقع از یک روش پویا به همراه در نظر گرفتن تغییرات پارامترها با استفاده از تولید اعداد تصادفی و توابع توزیع احتمالی در برآورد مالی استفاده خواهد شد. روش مونت کارلو یک روش شبیه سازی است که با در نظر گرفتن پویایی سیستم به پیش بینی تغییرات آینده آن پرداخته و این تغییرات را شبیه سازی می کند. متغیرها در این مطالعه توابع توزیع پارامترهای مختلف جدول فرایند مالی یا جریان نقدینگی خواهند بود که در هر مورد باید تابع توزیع مربوطه و نحوه تغییرات به دست آید. در واقع سوال های تحقیق شامل" 1- آیا شبیه سازی مونت کارلو می تواند به نحو مطلوبی تغییرات را پیش بینی کند. 2- توابع توزیع هر یک از متغیرها چیست. 3- به ازای توابع توزیع به دست آمده تغییرات خروجی ها ( مثلا درآمد خالص) به چه صورت خواهد بود. " می باشد. در انتخاب جامعه آماری، از اطلاعات گذشته و حال (در صورت موجود بودن) متغیرهای دارای عدم قطعیت، برای پیش بینی آینده و به دست آوردن توابع توزیع و تولید اعداد تصادفی در شبیه سازی مونت کارلو استفاده می شود. بنابراین روش نمونه گیری مونت کارلو و تولید اعداد تصادفی و نحوه محاسبه آنها، استفاده از توابع توزیع خواهد بود. همچنین شیوه تجزیه و تحلیل استفاده از تکنیک مدل سازی و شبیه سازی مد نظر است.
فرضیه ها یا پرسش های تحقیق:
به صورت فرض یا فرض های ویژه: برای هر یک از متغیر های جدول فرآیند مالی ( جریان نقدینگی) که باید برای آینده پیش بینی شود یک تابع توزیع وجود دارد که با به دست آوردن آن و نمونه گیری تصادفی با استفاده از روش مونت کارلو، پیش بینی آینده دقیق تر صورت خواهد گرفت و فرض اصلی این است که شبیه سازی مونت کارلو قادر به این کار خواهد بود.
فهرست مطالب
1-3-اهمیت وضرورت انجام تحقیق. 10
2-3-2- اندازه گیری نرخ تو رم. 18
2-4- ارزیابی اقتصادی پروژه های اقتصادی با استفاده از جدول جریان نقدینگی. 23
2-4-1- شرح قسمتهای مختلف جدول D.C.F. 25
2-5-1- هزینه های سرمایه ای ( سر مایه گذاری ) 28
2-5-1-1- سرمایه گذاری ثابت.. 29
2-5-1-3- سرمایه در گردش صنعتی. 30
2-5-1-4- سرمایه در گردش تجاری.. 30
2-5-2- هزینه های جاری طرح(هزینه های بهره برداری ) 30
2-5-2-1- هزینه های بهره برداری ( جاری) 32
2-5-2-2- سرفصل های متعارف برای هزینه بهره برداری ( جاری ) 32
2-5-3- برآورد هزینه های سرمایه گذاری.. 36
2-5-3-1- برآورد هزینه های سرمایه ای ثابت.. 36
2-5-3-2- برآورد هزینه های سرمایه در گردش.. 38
2-5-3-3- جایگاه شناخت هزینه ها در تدوین طرح توجیه فنی و اقتصادی پروژه ها 39
2-7- محاسبه هزینه استهلاک.. 40
2-7-1- روشهای محاسبه هزینه استهلاک.. 41
2-7-1-1- محاسبه هزینه استهلاک به روش خطی یا مستقیم: 41
2-7-1-4- محاسبه استهلاک به روش نزولی یا کاهش پذیر. 43
2-7-2- نقش هزینه استهلاک در تنظیم جدول جریان نقدینگی. 44
2-8- اقتصاد پروژه های سرمایه گذاری و ارزیابی اقتصادی.. 45
2-9- مطالعات انجام شده خارجی. 49
3-3-1- تصمیم گیری در شرایط اطمینان. 56
3-3-2- تصمیم گیری در شرایط عدم اطمینان. 56
3-4-2- هدف و دلایل استفاده از مدل. 58
3-6-1- اساس روش مونت کارلو. 64
3-6-2- مونت کارلو و شبیه سازی.. 65
3-7- تحلیل ریسک در بررسی اقتصادی طرحهای مهندسی. 65
3-8- صفحات گسترده و کاربرد آنها در شبیه سازی سیستمهای اقتصادی.. 66
4-2- ارزش خالص فعلی سرمایه گذاری واحد صنعتی در حالت قطعی. 69
4-3- تحلیل ریسک در فرآیند مالی معدن طلای کوهزر 70
4-4- پیش بینی توابع توزیع پارامترهای غیر قطعی موثر در فرآیند مالی معدن طلای کوهزر 72
4-5- شبیه سازی فرآیند مالی با استفاده از پارامترهای غیر قطعی. 73
4-6- پیش بینی بازه اطمینان ارزش خالص فعلی. 89
4-6- پیش بینی بازه اطمینان ارزش خالص فعلی. 89
فصل پنجم : پیشنهادات تحقیق. 92
کاربرد شبیه سازی مونت کارلو در مدیریت برآورد مالی سیستم های اقتصادی
